Moodys Beri Rating B2 Obligasi Global Intiland, Artinya?

JAKARTA - Meskipun pencapaian kinerja keuangan PT Intiland Development Tbk (DILD) di paruh pertama tahun ini tumbuh positif, namun Moody's Investors Service menetapkan peringkat B2 dengan outlook stabil terhadap PT Intiland Development Tbk dan rencana emisi obligasi global perusahaan properti itu.

Wakil Presiden dan analis Senior Moody Jacintha Poh, mengatakan, peringkat korporasi B2 bagi DILD mencerminkan posisi pasar dan kepemilikan yang mapan terhadap portofolio aset terdiversifikasi.

BERITA TERKAIT +

"Portofolio aset tersebut mencakup 60 proyek apartemen high rise, rumah, properti komersial dan kawasan industri, yang semuanya berlokasi di Jabodetabek, Surabaya dan sekitar Surabaya," katanya dalam siaran persnya di Jakarta.

Penetapan peringkat ini juga telah mempertimbangkan usaha patungan Intiland dengan mitra terkemuka seperti GIC Private Limited, dana kesejahteraan (wealth fund) pemerintah yang didirikan oleh pemerintah Singapura. Usaha patungan seperti ini mengurangi risiko pengembangan dan pendanaan, tetapi mendukung pertumbuhan.

Selain itu, lanjutnya, peringkat B2 memperhitungkan kemungkinan peningkatan dalam metrik keuangan dan likuiditas Intiland selama 12-18 bulan ke depan karena perusahaan mulai mengakui pendapatan dari penjualan yang dikontrak pada tahun-tahun sebelumnya dan menggantikan pinjaman jangka pendek dengan jangka waktu yang lebih lama.

Sebagai informasi, pada April 2018, DILD ini memang menyampaikan rencana menerbitkan obligasi global. Disebutkan, nilai emisi tersebut mencapai USD250 juta dan bertujuan untuk mendukung permodalan usaha perseroan dan refinancing utang guna meringankan beban perusahaan.

DILD memiliki lahan seluas 2.052 hektare (ha) per Maret 2018 yang sebagian besar berada di Jakarta dan Surabaya. Landbank perseroan disebut cukup untuk mendukung lebih dari 60 tahun pembangunan.

Merespon peringkat yang disematkan Moody’s, perseroan memastikan akan melanjutkan rencana untuk menerbitkan obligasi global senilai USD250 juta. Theresia Rustandi, Sekretaris Perusahaan Intiland Development, mengatakan bahwa rencana emisi surat utang global tersebut sudah disetujui oleh pemegang saham perseroan dalam rapat umum pemegang saham pada 20 April lalu.

Perseroan diberi kesempatan untuk menerbitkan obligasi global tersebut dalam kurun waktu 2 tahun sejak diperolehnya restu pemegang saham, dengan nilai maksimal USD250 juta.

Dirinya enggan mengungkapkan target lebih pasti terkait rencana emisi tersebut, baik waktunya, tahapan, rencana roadshow, maupun estimasi rentang kupon. “Saat ini masih dalam proses persiapan,”ungkapnya.

Dia mengatakan, pemberian peringkat sepenuhnya merupakan kewenangan lembaga pemeringkat. Rencana emisi obligasi global ini merupakan obligasi global pertama yang diterbitkan perseroan, sehingga menurutnya akan bagus bagi perseroan untuk membuka jalan ke opsi strategi pendanaan yang lebih besar.

(dni)

Let's block ads! (Why?)